Кто такие дивидендные аристократы США: примеры и список

Кто знаком с финансовыми рынками наверняка знают про дивидендных аристократов. А кто-то просто слышал о них, но не ведает, что это такое? На ум обычно при данном словосочетании приходят богатые люди века так XIX-XX, в шляпах и с тростью, покуривающие дорогие сигары и попивающие виски. Но на деле все далеко не так.

На самом деле дивидендными аристократами называют не людей, а компании, занимающиеся бизнесом. У каждой компании стоят цели: развиваться и получать прибыль, наращивая доходы, спрос на товар и услуги и количество своих покупателей.

Но не все бизнесы смотрят далеко вперед и планируют свое развитие, жертвуя большим количеством финансов и времени, для того, чтобы в будущем получить огромную прибыль и стабильность на рынке. Чтобы войти элитный клуб аристократов, компаниям нужно обладать следующими критериями. Подробнее о них.

Признаки дивидендного аристократа США

Как мы уже выяснили, это компании и удовлетворять они должны следующим условиям:

• Компании должна быть в списке S&P 500 (это индекс, который объединяет пятьсот самых развитых и доходных компаний США).
• Компания должна увеличивать выплаты по дивидендам и прибыль в течении последних 25 лет.
• Нет пропусков выплат по дивидендам.
• Нет падения выплат по дивидендам, относительно предыдущих выплат.
• Иметь более $3 миллиардов рыночной капитализации.
• Иметь средний дневной оборот не менее $5 миллионов.

В принципе, не так все сложно, главное поддерживать развитие и быть крупной компанией, однако необходимо постараться поддерживать должный уровень развития в течении 25 лет – а это серьезный срок.

В течении этого времени компании активно занимают собственную нишу на рынке, совершенствуют технологии производства, наращивают капитал и увеличивают показатели оборота и прибыли.

Поэтому не все компании, акции которых приносят своим владельцам прибыль, относятся к аристократам. Если акции приносили прибыль первые два года, это еще не повод становиться аристократом. Необходимо продержаться так в течении четверти века.

Кстати, особенностью дивидендных аристократов в США является не ежегодная, а ежеквартальная выплата дивидендов держателям акций. Т.е., купив акции какой-нибудь крутой компании, можно рассчитывать на хороший пассивный доход.

Индекс S&P 500 ежегодно в начале года пересматривают, чтобы либо включить кого-нибудь в список, либо удалить оттуда за невыполнение условий. Многие компании жертвую большей частью средств на выполнение этих условий, принимают различные финансовые решения.

У некоторых не получается добиться попадания в заветный список дивидендных аристократов и они несут убытки из-за неправильных решений или чрезмерных тратах.

Преимущества быть дивидендным аристократом

США ввели в конце 80-х годов прошлого века индекс, который включает в себя акции компаний, которые являются дивидендными аристократами. Это индекс SPDAUDP. Кстати, на данный момент в этот индекс входят только 53 компании, которые на сегодняшний день соблюдают все условия членства в данном элитном клубе.

Хотя индекс и обладает низкой доходностью дивидендных выплат (около 2,5%), он является более устойчивым к экономическим потрясениям, нежели индекс S&P 500. Как раз в год кризиса (2008) S&P 500 обвалился на 26,6%, а вот индекс дивидендных аристократов только на 21%. А после кризиса они оба выросли на 27%.

Ну, и индекс SPDAUDP хоть и более устойчив, однако более прибылен, чем S&P 500. В последние годы на американском рынке были компании с прекрасной историей доходности. Например, у компании Exxon Mobil в конце 2018 года была хорошая доходность в 3,9%.

Некоторые акции однако после подорожания падают в стоимости, как, например, акции компании L Brands, которые после роста дивидендных доходов до 7,3% упали целых 44% в 2019 году. Хотя, падение доходов акций дивидендных аристократов не стоит считать провалом.

Это, скорее всего, сигнал к покупке хороших акций, которые немного корректируются в стоимости. А пока они дешевле, почему бы не приобрести их, подождать роста, а потом продать, получив неплохую прибыль.

Какие отрасли охватывают компании, которые являются дивидендными аристократами?

Как мы уже сказали, всего насчитывается 53 компании США в данном элитном клубе (это, кстати, только 10% компаний индекса S&P 500). Из них:

• 15 предоставляют в продажу товары для широкого потребления,
• 9 работают в промышленности,
• 7 в здравоохранении,
• 6 производят товары первой необходимости,
• Финансами занимаются 5 компаний,
• Добывают сырье тоже 5 компаний,
• Предоставляют энергию – 2,
• IT-сектор – 1,
• Телекоммуникации, продажа недвижимости и коммунальные услуги тоже по одной компании.

Производя товары широкого потребления, легко найти своего покупателя и закрепиться на рынке, постоянно продавая товар и наращивая объемы производства. На то они и товары широкого потребления – аудитория довольно большая.

10 самых известных брендов, которые входят в данный клуб

Примечание. Все финансовые переменные – стоимость акций, капитализация и доходность актуальны на момент публикации статьи.

1. AT&T (Индекс – T)

34 года данная телекоммуникационная компания радует своих инвесторов стабильными и растущими выплатами, ведь цена за акцию компании составляет $33, а доходность колеблется в районе 6%.

Более половины прибыли компании платятся по дивидендам. Компания стабильно работает на фоне снижения спроса на кабельное и спутниковое телевидение в США, на смену которым понемногу приходят стриминговые сервисы, такие как Netflix, Hulu, Amazon Prime и грядущие Apple+ и Disney+.

2. Exxon Mobil Corp (индекс – XOM)

Стабильные выплаты в течение 36 лет доходность в 4%, стоимость акций в $81 позволяют быть данной компании-гиганту в списке дивидендных аристократов. Это детище компании-монополиста в нефтяной отрасли Standard Oil. Однако в последние годы компания немного не в лучшей формы из-за падения цен на нефть на мировых рынках (после 2014 года).

3. Procter and Gamble

Это гигантская компания, стоимость акций которых превышает $85 за штуку.

Все популярные бренды и товары, такие, как стиральный порошок Tide, моющее средство Fairy, подгузники Pumpers, Old Spice, зубные пасты и щетки Oral-B, станки для бритья Gillette и многие другие позволяют компании занимать почетное звание аристократа и приносить многомиллиардную прибыль и делиться ею с инвесторами уже на протяжении целых 62 лет!

4. Kimberly-Clark Corporation

Компания по праву считается одним из главных лидеров про реализации продукции для здравоохранения. Кстати, под эгидой корпорации находятся популярные бренды Huggies, Kleen Guard, Kotex.

Акция продается более чем за $100, а доходность составляет порядка 3,5%. Кстати, компания-долгожитель, которая была основана аж в 1872 году уже 42 года подряд радует своих инвесторов выплатами дивидендов.

5. Pepsi Cola

Конечно, кто не знает такой популярный товар, как бодрящий шипучий напиток. Это один из самых старых и культовых брендов в США, который без сомнения является дивидендным аристократом. Цена за акцию колеблется у уровня в $110 за штуку, а доходность составляет около 3,3%. Компания держит уже это почетное звание более 45 лет.

6. AbbVie

Еще одна компания из сектора здравоохранения, которая стабильно и устойчиво развивается с ценой за акцию в районе $87. Доходность составляет 4,2%. Эта фармацевтическая компания выпускает на территории США и в мире множество лекарств и в течении 26 лет делится с инвесторами прибылью.

7. Consolidated Edison (индекс ED)

Цена за акцию в 77 долларов, доходность примерно 3,6-3,7%. Эта компания уже отличается от остальных и представляет собой редкий сектор, входящий в 53 компании. Это компания занимается производством м распределением электроэнергии в США, в основном в самом населенном мегаполисе США Нью-Йорке и его близко лежащих районов и штатов.

Этот год уже 44 на счету стабильных и повышающихся выплат дивидендов.

8. Coca-Cola

Конкурент 5 строчке топа с ценой за акцию в $46 и доходностью дивидендов в 3,3%. Эта компания – мегахит, история и один из самых устойчивых и приносящих ежеквартальную прибыль бренд. 2019 год стал уже 56-м и закрепил звание одного из лучших аристократов по дивидендам в США.

9. Target Corporation

При доходности в 3 с небольшим процента цена за акцию составляет $82 у данной корпорации, которая занимается оптовой и розничной торговлей.

Выплаты растут уже почти пол века, хоть и сектор является очень чувствительным к колебаниям в экономике.

Заключение

Итоги статьи. Дивидендные аристократы это:

• 53 компании, которые приносят стабильную прибыль и выплачивают дивиденды минимум 25 лет подряд и имеют очень высокий размер капитализации и дневного оборота.
• Такие компании мегабренды, как Coca Cola, Pepsi Cola, AbbVie, Target Corporation и другие.
• Компании, которые точно входят в индекс S&P 500 (примерно 10% от всех топовых компаний США являются дивидендными аристократами).

Возможно, что в будущем такие гиганты как Google, Apple, Amazon станут дивидендными аристократами. А пока только стоит присматриваться к тем 53 компаниям, которые входят в этом список, а особенно к тем девяти, которые были упомянуты в данной статье.

Ведь эти компании приносят стабильную прибыль в долгосрочной перспективе и они с большой вероятностью не оставят инвесторов разочарованными.